Mysteel日報：今日全國廢鋼價格偏弱運行（20240510）

二、今日全國鋼廠廢鋼調價匯總 三、熱點消息 宏觀新聞 1、國家數據局：將推進數據要素市場化配置改革 2、 四川：推動降低融資成本，清理不必要的“通道”“過橋”環(huán)節(jié) 3、央行廣東省分行：加大跨境貿易投融資便利化政策供給 產業(yè)消息 1、中國煤炭運銷協會：煤炭在今后較長時間內，作為我國兜底保障能源的地位作用難以改變 2、天津榮程集團唐山豐潤特種鋼建設項目產能置換方案公示 3、南方錳業(yè)高開超6%，澳洲錳礦供應擾動市場情緒 。

日報

方正中期期貨：成本支撐，錳硅加速上行

4月以來錳硅期貨價格企穩(wěn)反彈本輪行情主要上行驅動在于原料端，錳礦價格持續(xù)上漲以及煤炭價格的企穩(wěn)導致錳硅即期生產成本上移，同時錳硅廠家持續(xù)減產，導致供給端壓力有所減弱錳硅現貨價格同樣企穩(wěn)回升，但現貨價格相比原料價格來看漲幅較小 錳礦供應收縮 根據近日市場消息，South32礦山發(fā)布6月澳礦取消發(fā)貨通知，碼頭受損對澳洲錳礦發(fā)運的影響時間比此前預期長，澳洲錳礦供應階段性下降，錳礦價格持續(xù)上漲，其中澳礦、加蓬礦、南非礦等主流礦種漲幅均在10%以上，短期預計錳礦價格將維持強勢。

爐料

Mysteel：俄方重新增加煤炭出口關稅，市場整體觀望情緒濃厚

近期澳洲遠期市場交易活動冷清，市場參與者實際需求有限，采購節(jié)奏較緩，市場需求基本面支撐較為不足俄羅斯遠期市場個別主流礦山可售資源有所增加，暫不報價，等待買方主動詢盤本日最新消息顯示，俄羅斯政府決定自3月1日起，重新實施具有彈性的煤炭出口措施，稅率范圍設定在4%-7%之間，具體實施稅率取決于本國貨幣的匯率，按照去年公布的稅率細則來測算，當前1美元約等于91.2盧布，假定俄羅斯煤炭出口關稅為5.5%基準，俄羅斯K4主焦煤近期成交價252美元/噸，進口成本約增加13.86美元，該政策實際影響仍需后續(xù)觀察。

日評

Mysteel數據：全球煤炭發(fā)運數據(7.17 - 7.23)

動力煤方面，印尼3800卡煤FOB價環(huán)比上周降1美元/噸，為56美元/噸本周印尼煤炭發(fā)運量環(huán)比增57.1%，一舉收復近兩月來的不振狀態(tài)，持平五月發(fā)運量有消息指出印尼部分煤炭，在大船出港以后，經過小船離港，運送至大船的方式，避免了冗雜的出關手續(xù)，也因此助推了本期發(fā)運量的大漲而6000卡紐卡斯爾港動力煤環(huán)比降9美元每噸，為130美元/噸澳洲動力煤近兩個月來反復130美元上下震蕩自五月從160美元點位下滑以后，140美元已是價格上限，而價格下限為123美元。

澳洲發(fā)運

Mysteel數據：全球煤炭發(fā)運數據(7.10 - 7.16)

動力煤方面，印尼3800卡煤FOB價環(huán)比上周增4美元/噸，為57美元/噸本周印尼煤炭發(fā)運量繼續(xù)下降而6000卡紐卡斯爾港動力煤環(huán)比增9美元每噸，為139美元/噸相比今年180美元/噸的均價和年初400美元/噸的高價，澳洲動力煤的大幅下降已經帶動一直看好能源價格的機構下調了價格預期，預測在2025年，價格將長期下挫至110-120美元每噸南非理查德灣產6000卡動力煤價格持平，目前是101美元/噸上周南非地區(qū)煤炭對歐等地發(fā)運較多，當下歐洲能源較為充沛，有消息指出部分對歐發(fā)運，可能改變船期，跳轉航向，向亞太地區(qū)供貨。

澳洲發(fā)運

隆眾資訊：甲醇基本面繼續(xù)施壓

今年以來，成本持續(xù)下滑拖累甲醇市場走勢而隨著計劃內春季檢修的逐步執(zhí)行，供應有所減少，同時部分MTO裝置計劃恢復的消息不斷釋放，加之五一節(jié)前備貨影響，多數業(yè)者心態(tài)受到支撐 年后，我國煤炭價格持續(xù)弱勢下滑，隨著澳洲煤炭進口的沖擊，煤炭價格不斷下滑，受此邏輯影響，甲醇市場價格順勢走跌今年以來，甲醇企業(yè)利潤與煤炭價格負相關性表現較強，達到-0.84雖然甲醇企業(yè)虧損幅度有所減少，但理論上從完全成本看，主流甲醇企業(yè)依舊未出現盈利情況。

市場播報

[隆眾聚焦]：弱成本不容忽視 甲醇基本面邏輯或逐步顯現

年后以來，中國煤炭價格持續(xù)弱勢下滑，隨著澳洲煤炭進口的沖擊以及內地保供等消息的影響，煤炭價格不斷下滑，甲醇成本緊跟下挫，受此邏輯影響，甲醇市場價格順勢走跌今年以來甲醇企業(yè)利潤與煤炭價格負相關性表現較強，達到-0.84雖然甲醇企業(yè)虧損幅度有所減小，但理論上從完全成本看，主流甲醇企業(yè)依舊未出現盈利情況值得注意的是，今年以來，甲醇企業(yè)利潤與甲醇價格正相關性表現尤為明顯，截至目前達到了0.74。

熱點聚焦

Mysteel：遠期煉焦煤價格弱勢運行，港口煉焦煤成交寥寥

【進口煤炭】29日海運煉焦煤市場弱勢運行遠期海外煉焦煤PLV低揮發(fā)FOB報價314.5美金/噸，日環(huán)比下降7美金，CFR報價318美金/噸，日環(huán)比下降2美金/噸當前澳洲遠期煉焦煤供應較為充足，市場面臨下行壓力，買家采購情緒低迷，市場參與者對遠期煉焦煤市場多持觀望態(tài)度，影響價格延續(xù)走弱；據市場方面消息，多數買家目前采購意愿較弱，均等待澳方礦山回應在中國市場，鋼廠有提降預期，市場走勢尚不明朗，市場參與者對遠期煉焦煤市場多持觀望態(tài)度，CFR價格預計短期內弱勢運行。

盤點

Mysteel：進口澳煤發(fā)運量持續(xù)回升 價格優(yōu)勢明顯

近日有市場消息稱，中國將允許所有國內企業(yè)進口澳大利亞煤炭此消息意味著進口澳煤將不再受限，對動力煤市場或有一定積極影響 據Mysteel全球海運煤炭周報顯示，本周（3.6-3.12）澳大利亞煤炭發(fā)運總量為568萬噸，發(fā)往中國65.6萬噸，環(huán)比增長152%；中國到岸澳煤共計81.6萬噸，環(huán)比下降14.6% 數據來源：鋼聯數據 數據來源：鋼聯數據 據悉，當前華南港口已有澳洲動力煤陸續(xù)通關，價格相較國內北方港口同熱值約有150元的價差，且煤質優(yōu)良，一定程度上帶動貿易商采購興趣。

煤焦熱點

Mysteel盤點：遠期煉焦煤FOB價格上漲7美金 港口煉焦煤仍持觀望態(tài)度

【進口煤炭】10日海運煉焦煤市場偏強運行遠期海外煉焦煤PLV低揮發(fā)FOB報370.25美金/噸，日環(huán)比上漲7美金/噸，CFR報331美金/噸，日環(huán)比持平當前澳洲持續(xù)受天氣帶來的不利影響，導致拉運受阻，港口短暫停工，市場供應持續(xù)緊張，市場參與者擔憂后期遠期煉焦煤可能供應中斷，終端市場人氣不減，疊加澳洲有傳言市場以370美金/噸的價格成交了4萬噸某全球一線主焦，并與3月11日到20日裝載，這一市場消息的釋放，也導致遠期煉焦煤價格小幅攀升，短期內遠期煉焦煤在諸多因素的影響下可能仍將延續(xù)偏強走勢。

盤點

Mysteel數據：全球煤炭發(fā)運數據(1.2 - 1.8)

路透社援引印度電力部至各邦的一封信件表示，2023-24財年上半年（2023年4-9月），印度國內煤炭供應量預計為3.92億噸，供需缺口預計為2400萬噸 價格方面，因為有部分消息指出中國與澳大利亞之間的煤炭停運關系已經結束，有至少四家公司是開始接手重啟中澳煤運關系，在本周初的遠期澳洲焦煤價格指數上漲幅度較大。

澳洲發(fā)運

弘業(yè)期貨：雙焦建議區(qū)間操作或觀望

①12日有消息稱廣東區(qū)域海關接到上級通知：澳洲煤可以正常報關，不限制焦炭第二輪提降已全面落地，幅度為200元/噸，目前高爐虧損，焦炭價格承壓，部分焦企減產，疊加澳煤通關預期，冬儲進入尾聲，原料價格支撐減弱，偏弱運行受到焦炭提降影響，焦煤價格承壓下行，供給方面由于疫情的緩解，開工率有所上升，但節(jié)前整體不會有大幅變化進口方面蒙煤的通關量回落，且由于焦炭提降，口岸采購情緒低迷，交投氛圍較差 ②2022年11月份，中國進口煉焦煤573.22萬噸，占煤炭總進口量的17.74%，環(huán)比減少7.66%，同比減少25.96%。

策略研究

Mysteel：澳煤風聲再起 對動力煤市場影響簡析

近日市場傳言稱，1月3日下午發(fā)改委給電力企業(yè)開會，討論澳洲煤放開的事情，大唐、華能、國能和寶武，這四家公司可以點對點進口，其他公司尚不能進口此消息引起市場廣泛關注，據悉，此次開會確有討論澳煤放開等相關事宜，但具體放開時間及配套政策等情況，仍需等待官方通知 一、澳洲動力煤出口現狀 澳大利亞作為世界第二大煤炭出口國，年出口量超3億噸，其中動力煤約占近一半。

煤焦熱點

Mysteel數據：全球煤炭發(fā)運數據(12.12 - 12.18)

可以說，基礎設施瓶頸成為制約俄羅斯當下依靠資源擺脫財政泥淖的重要因素，有消息指出，俄當局已經部分限制煤炭輸運份額，讓渡給其他商品 （3）澳大利亞 本期澳洲煤炭總發(fā)運量448.1萬噸，環(huán)比降22.4%。

澳洲發(fā)運

寶鋼股份：目前暫未從澳洲進口煤炭

有投資者提問，公司湛江基地距離澳洲較近，如果中國放開對澳洲煤炭進口限制，是否對公司業(yè)績有一定利好消息？寶鋼股份在互動平臺表示，公司目前暫未從澳洲進口煤炭，我們會保持關注 2022大宗商品年報出爐在即！歡迎搶鮮品讀！ 報告聚焦鋼材、煤焦、鐵礦石、不銹鋼新材料、鐵合金、廢鋼、有色金屬、建筑材料、農產品等9大品種，由上海鋼聯100多位資深分析師傾力打造，深度剖析100余條細分產業(yè)鏈長周期數據，囊括行業(yè)熱點、宏觀政策等全方位解讀，涵蓋價格價差、成本利潤、產能產量、庫存、資源流向、區(qū)域供需平衡、市場競爭格局等基本面分析…… 點擊鏈接了解更多：點擊查看 。

上市公司

南南資源領漲港股煤炭股，今冬明春煤炭供需缺口較大

供不應求的格局是動力煤價格持續(xù)向上的基礎動能 同時中信期貨發(fā)布研報稱，今年中澳外交關系逐步破冰，引發(fā)市場對恢復澳洲進口的猜想但兩國均無迫切推進煤炭貿易恢復的必要，因此仍需觀察更多的外交動態(tài)若中澳煤炭貿易恢復，粗略估計可能給中國帶來約1000-3000萬噸/年的新增進口，同時降低進口煤綜合成本，緩解國內煤炭緊張 多數煤炭股應聲上漲 從個股表現來看，南南資源、中煤能源、兗礦能源等多數煤炭股受消息面影響，股價均呈現不同的漲幅。

爐料

山煤國際：目前煤價處于穩(wěn)定合理區(qū)間

近期有關海外煤礦進口邊際改善的消息給A股煤炭板塊帶來壓力對此，山煤國際董事、總經理武海軍在22日舉辦的三季度業(yè)績交流會上表示，中澳關系修復帶動澳洲焦煤和動力煤進入我國，將對我國近兩年的國內供應缺口形成有效補充，全國煤炭供應緊張局面得到緩解目前，進口煤炭的整體規(guī)模相對于國內煤炭供給而言體量較小，對國內的煤炭價格不會造成實質性影響 與武海軍的觀點相呼應，業(yè)內人士指出，煤炭進口自今年初以來已縮水。

爐料

Mysteel日報：黑色系燃料價格漲跌互現

【進口煤炭】25日海運煉焦煤市場稍有回暖遠期海外煉焦煤PLV低揮發(fā)FOB報246.75美金/噸，日環(huán)比上漲1.5美金/噸CFR報299美金/噸，日環(huán)比上漲0.5美金/噸澳洲市場有2.5萬噸貢耶拉以246.25美金/噸的價格成交，海運煉焦煤市場情緒稍有回暖另有印度鋼廠取消鋼鐵出口關稅，黑色產業(yè)鏈利好消息傳出，印度、東南亞市場煉焦煤需求向好，或為海運煉焦煤市場上行提供一定支撐另外23日晚俄羅斯主流礦山招標，涉及煉焦煤K10瘦煤2.1萬噸，中標價為260美金/噸，上期（11月21日）成交價為253.3美金/噸，環(huán)比上漲6.7美金/噸。

盤點

Mysteel盤點：遠期海運煉焦煤FOB稍有回調 港口集港量有增

【進口煤炭】 25日海運煉焦煤市場稍有回暖遠期海外煉焦煤PLV低揮發(fā)FOB報246.75美金/噸，日環(huán)比上漲1.5美金/噸CFR報299美金/噸，日環(huán)比上漲0.5美金/噸澳洲市場有2.5萬噸貢耶拉以246.25美金/噸的價格成交，海運煉焦煤市場情緒稍有回暖另有印度鋼廠取消鋼鐵出口關稅，黑色產業(yè)鏈利好消息傳出，印度、東南亞市場煉焦煤需求向好，或為海運煉焦煤市場上行提供一定支撐另外23日晚俄羅斯主流礦山招標，涉及煉焦煤K10瘦煤2.1萬噸，中標價為260美金/噸，上期（11月21日）成交價為253.3美金/噸，環(huán)比上漲6.7美金/噸。

盤點

快訊：加拿大煤碼頭因罷工而停擺

關于罷工原因，是因為自2022年1月起，工人與碼頭公司的合同就已經到期，工會要求簽訂新合同已改善收入，為雙方未能談攏此后，工會讓工人們繼續(xù)留在崗位上，直到9月16日發(fā)出罷工通知 除煤炭外，西岸碼頭也出口產自薩斯喀徹溫省的鉀肥而加拿大是世界最大的鉀肥出口國，同時供應了美國80%的鉀肥 截至目前，尚未收到罷工結束的消息 信息來源：Westshore Terminals Investment Corporation 洪水中斷澳洲部分礦區(qū)煤炭運輸 由于新南威爾士州Namoi河決堤，洪水切斷了澳大利亞煤炭開采公司懷特黑文的一些場地運輸通道。

快訊