淡水河谷正式啟用卡帕內(nèi)瑪?shù)V區(qū)并將投資670億雷亞爾開啟米納斯吉拉斯州采礦業(yè)務(wù)新篇

投資中的大部分將用于擴(kuò)大尾礦壓濾和干式堆垛的規(guī)模，其目標(biāo)是使淡水河谷米納斯吉拉斯州運(yùn)營(yíng)區(qū)的尾礦壩使用比例從30%降至20% “這些舉措將使優(yōu)質(zhì)鐵礦石產(chǎn)品組合的生產(chǎn)過程變得更加安全，生產(chǎn)這些產(chǎn)品——尤其是高品位球團(tuán)精粉產(chǎn)品，需要經(jīng)過選礦高品位球團(tuán)精粉對(duì)于直接還原鋼鐵生產(chǎn)路線至關(guān)重要，而直接還原路線能減少溫室氣體排放。

礦山動(dòng)態(tài)

Mysteel周報(bào)：鐵水產(chǎn)量小幅上漲，短期鐵礦石價(jià)格震蕩偏弱運(yùn)行（6.20-6.27）

產(chǎn)業(yè)層面，本周五大材供給回升加快，表需則小幅下降，總庫(kù)存轉(zhuǎn)為小幅累庫(kù)1.1萬噸，庫(kù)消比同比低位，整體累庫(kù)速度偏慢，表現(xiàn)略好于市場(chǎng)預(yù)期同時(shí)本周日均鐵水產(chǎn)量微增0.11萬噸，鐵礦石需求仍有韌性，對(duì)鐵礦石價(jià)格起到一定支撐，周尾鐵礦石價(jià)格止跌反彈，但港口現(xiàn)貨因貿(mào)易商投機(jī)較弱，終端鋼廠壓價(jià)，跟漲驅(qū)動(dòng)較弱本周鐵礦石品種方面，港口精粉性價(jià)比凸顯，流動(dòng)性較好；美元市場(chǎng)塊礦落地尚有一定利潤(rùn)空間，支撐塊礦溢價(jià)暫時(shí)走強(qiáng)。

進(jìn)口礦周評(píng)

Mysteel周報(bào)：鐵水產(chǎn)量小幅增加，短期鐵礦石價(jià)格震蕩偏弱運(yùn)行（6.13-6.20）

本周日均鐵水產(chǎn)量微升，符合預(yù)期，對(duì)鐵礦石價(jià)格起到一定支撐，周尾鐵礦石價(jià)格止跌反彈鋼廠利潤(rùn)在原料端鐵礦價(jià)格相對(duì)低位疊加焦炭多輪提降下仍有走闊空間，鐵水向下驅(qū)動(dòng)不足本周鐵礦石現(xiàn)貨品種方面，成交主要集中在中品粉為主，特卡粉性價(jià)比凸顯，成交有所增加 本周從基本面來看，鐵礦石基本面供降需增供應(yīng)端方面，近期全球鐵礦石發(fā)運(yùn)量環(huán)比回落，處于近三年同期最高水平；47港鐵礦石到港量環(huán)比回落，處于近三年同期最高水平。

進(jìn)口礦周評(píng)

Mysteel日?qǐng)?bào)：四川國(guó)產(chǎn)鐵礦石市場(chǎng)價(jià)格穩(wěn) 交投尚可

今日四川國(guó)產(chǎn)鐵礦石市場(chǎng)價(jià)格穩(wěn)，整體交投尚可據(jù)了解攀枝花56%釩鈦粉560，59%釩鈦粉680，61%釩鈦粉786，巴中61%精粉797(干基不含稅出廠價(jià)；單位：元/噸) 供應(yīng)端，省內(nèi)礦企維持正常生產(chǎn)，礦企出貨尚可無庫(kù)存主導(dǎo)礦山由于尾礦庫(kù)及其他原因，產(chǎn)量不及預(yù)期，整體原料資源緊張，原料價(jià)格堅(jiān)挺區(qū)域內(nèi)大部分選廠、球團(tuán)廠為礦企代加工，整體盈利水平一般，貿(mào)易商市場(chǎng)活躍度較低需求端，多數(shù)鋼企持虧損狀態(tài)，原料庫(kù)存低位，資源采購(gòu)壓力增大，多家鋼廠在省外和港口積極詢貨。

國(guó)產(chǎn)礦區(qū)域日評(píng)

Mysteel日?qǐng)?bào)：山東進(jìn)口鐵礦石現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格小幅波動(dòng) 成交幾無

進(jìn)口礦區(qū)域日評(píng)

Mysteel周評(píng)：沿江進(jìn)口鐵礦石現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格持漲運(yùn)行 成交一般

本周區(qū)域內(nèi)貿(mào)易情況一般，貿(mào)易商出貨心態(tài)較積極，鋼廠采購(gòu)情緒一般，按需采購(gòu)，部分鋼廠冬儲(chǔ)補(bǔ)庫(kù)已接近尾聲，采購(gòu)品種多偏中低品粉礦、塊礦，部分鋼廠高爐檢修，待春節(jié)后復(fù)產(chǎn)從目前的基本面來看，47港鐵礦石庫(kù)存小幅累庫(kù)，宏觀方面，強(qiáng)預(yù)期弱現(xiàn)實(shí)綜合來看，預(yù)計(jì)下周鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)格震蕩運(yùn)行

進(jìn)口礦區(qū)域日評(píng)

Mysteel日?qǐng)?bào)：承德國(guó)產(chǎn)鐵礦石市場(chǎng)偏弱運(yùn)行 市場(chǎng)活躍度一般

周邊加工企業(yè)則因唐山鋼廠補(bǔ)庫(kù)進(jìn)入收尾階段對(duì)節(jié)前市場(chǎng)走勢(shì)持謹(jǐn)慎態(tài)度，陸續(xù)出貨回款放假 有市場(chǎng)參與者稱，對(duì)節(jié)后鋼廠補(bǔ)庫(kù)仍持向好預(yù)期，節(jié)前暫停出貨 綜合來看，雖鋼廠節(jié)前補(bǔ)庫(kù)陸續(xù)完成，需求或逐漸走弱，但相對(duì)來說承德鐵精粉資源仍處于偏緊狀態(tài)，對(duì)價(jià)格仍有支撐，預(yù)計(jì)短期承德國(guó)產(chǎn)鐵礦石價(jià)格維穩(wěn)運(yùn)行

國(guó)產(chǎn)礦區(qū)域日評(píng)

Mysteel年報(bào)：2025年國(guó)產(chǎn)礦年度均價(jià)或?qū)⒗^續(xù)下移

由于其中有一個(gè)項(xiàng)目是尾礦處理項(xiàng)目，所以整體選比較高，并且表格中每個(gè)項(xiàng)目產(chǎn)能為項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后產(chǎn)能，實(shí)際上不一定能在當(dāng)年內(nèi)達(dá)產(chǎn)另外考慮到每個(gè)項(xiàng)目的投產(chǎn)時(shí)間各異，在2743萬噸的鐵精礦新增產(chǎn)能中，預(yù)計(jì)在2024年內(nèi)能貢獻(xiàn)出900萬噸的新增鐵精礦產(chǎn)量 因此從全口徑角度推算2025年產(chǎn)量看，舊產(chǎn)能的增加加上新產(chǎn)能貢獻(xiàn)即為最終全口徑產(chǎn)量，2024年全口徑產(chǎn)量為3.01億噸，在不考慮明年鐵礦石價(jià)格波動(dòng)的前提下，2025年國(guó)產(chǎn)鐵精粉產(chǎn)量預(yù)計(jì)達(dá)到3.14億噸。

年報(bào)

淡水河谷預(yù)估2030年鐵礦石產(chǎn)量或?qū)⑦_(dá)3.6億噸

礦山動(dòng)態(tài)

淡水河谷開始試運(yùn)行卡帕內(nèi)瑪最大化項(xiàng)目

卡帕內(nèi)瑪?shù)V區(qū)將在其運(yùn)營(yíng)中充分使用自動(dòng)駕駛卡車，以確保更安全、更高效的運(yùn)營(yíng)該礦區(qū)將通過使用自然水分選礦，生產(chǎn)燒結(jié)粉，因此不會(huì)產(chǎn)生尾礦 卡帕內(nèi)瑪最大化項(xiàng)目是淡水河谷實(shí)現(xiàn)“到2026年使鐵礦石年產(chǎn)能達(dá)到3.4億噸至3.6億噸”這一指導(dǎo)目標(biāo)過程中達(dá)成的重要里程碑，將提高公司運(yùn)營(yíng)和產(chǎn)品組合的靈活性。

礦山動(dòng)態(tài)

印度果阿邦鐵礦開采幾度停滯后再次復(fù)產(chǎn)

另外，2024年8月，印度最高法院同意果阿邦政府盤點(diǎn)果阿邦內(nèi)此前未被清點(diǎn)的鐵礦石庫(kù)存進(jìn)行拍賣，果阿邦政府公布將以電子方式拍賣約200萬噸鐵礦石，目前最近一次拍賣為2024年10月3日，共拍賣75.6萬噸鐵礦，約10億盧布，涉及鐵礦產(chǎn)品包括粉礦、塊礦、原礦和尾礦 2.果阿邦礦區(qū)拍賣 據(jù)果阿政府公布消息，重啟果阿邦鐵礦開采共涉及涉及88個(gè)礦區(qū)和約7億噸未出售的礦石庫(kù)存。

礦山動(dòng)態(tài)

Mysteel周報(bào)：鐵礦石市場(chǎng)分歧加大 價(jià)格偏弱震蕩（8.5-8.9）

鐵礦石價(jià)格方面，鐵礦石期貨主力合約價(jià)格跌幅大于新交所掉期主力合約大于青島港PB粉大于62%澳粉指數(shù)周初市場(chǎng)繼續(xù)交易衰退預(yù)期，大宗商品價(jià)格普跌，疊加周四成材表需下降超預(yù)期，鐵礦石價(jià)格跌幅明顯，周尾，宏觀情緒邊際改善，鐵礦石價(jià)格小幅反彈 進(jìn)口利潤(rùn)方面，港口現(xiàn)貨價(jià)格跌幅大于遠(yuǎn)期現(xiàn)貨，即期進(jìn)口利潤(rùn)小幅收窄。

進(jìn)口礦周評(píng)

Mysteel日?qǐng)?bào)：江蘇廢鋼日?qǐng)?bào)（20240827）

一、今日江蘇市場(chǎng)總結(jié) 近期盤面走勢(shì)向好，市場(chǎng)情緒有所改觀，盼漲心態(tài)趨嚴(yán)，出貨節(jié)奏放緩，鋼廠到貨有所下滑，個(gè)別庫(kù)存有缺口的鋼廠上調(diào)廢鋼采購(gòu)價(jià)格另外，鋼廠之間出現(xiàn)價(jià)格差，預(yù)計(jì)部分鋼廠近期有漲價(jià)趨勢(shì)截至發(fā)稿，江蘇主流鋼廠廢鋼采購(gòu)價(jià)格個(gè)別上調(diào)30-50元/噸，后期情緒較好 二、鋼廠價(jià)格 備注：周一為特殊情況，漲跌幅代表上周六、上周日、周一3天的漲跌幅。

日?qǐng)?bào)

Mysteel早報(bào)：全國(guó)CPI環(huán)比季節(jié)性下降 預(yù)計(jì)今日國(guó)內(nèi)焊管價(jià)格或震蕩運(yùn)行

據(jù)測(cè)算，在6月份-0.8%的PPI同比變動(dòng)中，翹尾影響約為-0.1個(gè)百分點(diǎn)，今年價(jià)格變動(dòng)的新影響約為-0.7個(gè)百分點(diǎn) 2.產(chǎn)業(yè)熱點(diǎn) 純堿夜盤收跌2.35%，菜油、玉米淀粉、瀝青、豆油、PVC、菜粕、豆二至多跌0.74%，鐵礦石跌0.43%，燃油、豆一、紙漿、玻璃、熱卷、燒堿、塑料也至多跌0.43%，焦炭和焦煤至多跌0.11%，棕櫚油、玉米、粳米、螺紋鋼均跌不到0.1%。

每日分析

Mysteel周報(bào)：國(guó)產(chǎn)鐵礦石短期內(nèi)仍穩(wěn)中偏弱運(yùn)行（6.17-6.21）

（濕基不含稅出廠價(jià)；單位：元/噸） 本周區(qū)域內(nèi)精粉市場(chǎng)偏弱運(yùn)行，供應(yīng)端來看，本周忻州區(qū)域受尾礦庫(kù)安全檢查影響，個(gè)別生產(chǎn)選廠，暫時(shí)停產(chǎn)檢修，復(fù)產(chǎn)時(shí)間暫定，持貨廠商受出貨壓力影響，報(bào)價(jià)小幅下調(diào)，但成交較少，需求端來看，周內(nèi)僅個(gè)別鋼廠在本地有少量補(bǔ)庫(kù)，其余鋼廠仍多使用外礦及從周邊地區(qū)采購(gòu)國(guó)內(nèi)礦，國(guó)內(nèi)礦采購(gòu)覆蓋區(qū)域有包頭、二連、東北、安徽、河北等地，本地市場(chǎng)整體活躍度欠佳 綜合來看，雖近日鐵精粉市場(chǎng)下行，但在本地精粉資源緊缺情況下，預(yù)計(jì)下周山西國(guó)產(chǎn)鐵礦石市場(chǎng)持穩(wěn)運(yùn)行。

國(guó)產(chǎn)礦周評(píng)

澳大利亞湯巴多爾鋼鐵已出售其巴西的礦山

由于分期付款，湯巴多爾鋼鐵在2024年一季度進(jìn)入最后的收尾階段 Tombador鐵礦產(chǎn)能120萬噸/年，于2021 年5月生產(chǎn)第一批高品塊礦和粉礦，并于同年7月22日首次發(fā)貨3.8萬噸高品塊礦，新加坡鐵礦石貿(mào)易商托克（Trafigura）是其承購(gòu)商 。

礦山動(dòng)態(tài)

澳大利亞可再生能源署為低碳排放鋼鐵項(xiàng)目資助5910萬澳元

4月10日，澳大利亞可再生能源署（ARENA）投資5910萬澳元（約合3794美元）支持當(dāng)?shù)亻_展低排放鋼鐵研發(fā)活動(dòng)、推進(jìn)氫能項(xiàng)目商業(yè)化進(jìn)程 澳大利亞可再生能源署表示，資助低碳排放鋼鐵項(xiàng)目旨在逐步改進(jìn)當(dāng)?shù)劁撹F生產(chǎn)減排途徑，促進(jìn)低碳成果轉(zhuǎn)化；資助氫能項(xiàng)目旨在通過創(chuàng)新氫氣的生產(chǎn)、儲(chǔ)存和運(yùn)輸技術(shù)，加速當(dāng)?shù)貧淠墚a(chǎn)業(yè)商業(yè)化進(jìn)程 據(jù)悉，澳大利亞可再生能源署具體資助的項(xiàng)目名單有：降低大規(guī)模細(xì)粉礦氫還原煉鐵風(fēng)險(xiǎn)，赤鐵礦—針鐵礦電熔煉直接還原鐵研究，低碳排放鋼鐵的低溫電化學(xué)還原研究，利用海水反滲透鹵水工程（SeawaterReverseOsmosisBrinesProject）升級(jí)鐵礦石直接還原鐵工藝，鋼渣尾渣資源化再利用，鐵礦石低溫?zé)Y(jié)工藝研究，促進(jìn)可持續(xù)低碳煉鐵轉(zhuǎn)型，利用粉末運(yùn)輸氫氣，促進(jìn)太陽能直接制氫技術(shù)商業(yè)化，超絕緣、全密封、零蒸發(fā)的超大規(guī)模液氫儲(chǔ)存研究，利用納米支架氣體水合物太空艙+地?zé)崮軐?shí)現(xiàn)氫氣儲(chǔ)存，太陽能驅(qū)動(dòng)的可擴(kuò)展、模塊化的綠色廢水制氫裝置研發(fā)，澳大利亞聯(lián)邦科學(xué)與工業(yè)研究組織（CSIRO）研發(fā)的軸流電解槽（axialflowelectrolyser）規(guī)模化拓展與示范等。

鋼材

Mysteel解讀：國(guó)產(chǎn)礦供應(yīng)現(xiàn)狀及趨勢(shì)簡(jiǎn)析

就選礦的流程而言，主要包括粗選、精選等過程粗選的目的是通過初步分離將礦石中的較大部分廢石與有用的鐵礦石進(jìn)行有效分離；精選的目的是進(jìn)一步提高鐵礦石的品位和回收率，最終得到成品礦，便于后續(xù)冶煉和生產(chǎn)由于我國(guó)鐵礦石原礦品位較低，主要以低品位磁鐵礦為主，貧礦和難選礦相對(duì)較多，因此成品礦中僅有少量富粗粉和天然富塊，多為經(jīng)過選礦工藝制成的鐵精粉 經(jīng)歷選礦流程之后，通常會(huì)產(chǎn)生有用目標(biāo)組分含量較低而無法用于生產(chǎn)的部分，被稱為尾礦。

主編視角

Mysteel周報(bào)：國(guó)產(chǎn)鐵礦石價(jià)格在鋼企利潤(rùn)改善前仍將維持偏弱震蕩（3.1-3.8）

截至目前，武安65%酸粉參考價(jià)950降35（干基不含稅出廠價(jià)；單位：元/噸） 供應(yīng)端來看，區(qū)域主導(dǎo)大礦稍有減產(chǎn)，執(zhí)行長(zhǎng)協(xié)鋼廠訂單；武安區(qū)域礦企周初參考本地主導(dǎo)大礦下調(diào)結(jié)算價(jià)格，走貨于鋼廠，周內(nèi)鐵礦石期貨逐漸上行又于尾盤回落，市場(chǎng)參與者觀望氛圍濃郁；會(huì)議期間，受周邊礦企停產(chǎn)影響，原料資源減少，選廠加工成本較高，報(bào)價(jià)堅(jiān)挺，多觀后市；需求端看，周內(nèi)貿(mào)易商跨區(qū)域采購(gòu)積極性尚可，執(zhí)行鋼廠訂單為主，本地鋼廠利潤(rùn)仍欠佳，按需采購(gòu)。

國(guó)產(chǎn)礦周評(píng)

Mysteel周報(bào)：進(jìn)口鐵礦石補(bǔ)庫(kù)結(jié)束 價(jià)格或?qū)⒄鹗幤踹\(yùn)行（1.26-2.2）

鐵礦石價(jià)格方面，62%澳粉指數(shù)跌幅大于鐵礦石期貨主力大于青島港PB粉大于新交所掉期主力臨近春節(jié)，產(chǎn)業(yè)層面的剛需補(bǔ)庫(kù)幾近尾聲疊加宏觀層面美聯(lián)儲(chǔ)降息的推遲，鐵礦石價(jià)格偏弱運(yùn)行 進(jìn)口利潤(rùn)方面，港口現(xiàn)貨價(jià)格跌幅小于遠(yuǎn)期現(xiàn)貨，即期進(jìn)口利潤(rùn)小幅走擴(kuò)。

進(jìn)口礦周評(píng)